东方电热 (300217): 回答：1、关于预镀镍材料市场需求和供应：需求端：根据目前公开的消息，到 2025 年，46 系列规划近 500GW，约 50万吨预镀镍材料需求；消费电池差不多有约 10 万吨预镀镍材料需求；电动工具、电动两轮车、电动三轮车等有约 5 万吨预镀镍材料需求。上述预镀镍材料总需求约 65 万吨。即使保守预估 2025 年也有约 40 万吨预镀镍材料需求。如果再加上国内少数大厂实际在投入、但没有公开的规划布局，预镀镍材料需求可能会更多。供应端：目前主要有日本新日铁、东洋钢板、欧洲塔塔、韩国 TCC，国内以我公司为主、业内领先，全球总产能目前基本上不超过 30 万吨。到 2025年，保守估计有约 10 万吨供应缺口。除上述应用领域外，大圆柱储能也是一个重要的预镀镍材料应用场景。特斯拉有公开的大圆柱储能规划，目前国内一些企业已开始建设或规划建设大圆柱储能，从性价比和安全性角度综合考虑，预镀镍材料是最佳选择。从规划的量级来看，未来储能市场对预镀镍材料的需求可能更大。2、关于客户验证进展：消费电池方面，推广进度要快一些，有几家企业已经完成验证，个别客户已开始切换导入公司预镀镍材料产品。动力大圆柱电池方面，公司之前跟国内及国外的多家客户进行了业务对接和产品验证，总体效果良好，产品质量得到了广泛的认可。主要目标客户都已完成第一阶段验证，甚至第二阶段验证，目前正在等公司连续退火线生产的样品进行再次验证，主要是验证连退线的产能、质量稳定性和一致性，验证周期相对会短很多，部分目标客户今年四季度就会有明确的信息反馈，大部分客户预计明年一季度、最迟上半年会有明确的信息反馈。2170 动力电池方面，很多企业小批量的验证已陆续开展，各方面的指标或性能认证进展比较顺利，个别客户已完成认证并开始切换并小批量导入，大部分的企业都在等待公司连续退火线建成投产，对公司的退火处理能力及退火后产品质量的稳定性做进一步验证。碱性电池方面，目前的主要目标客户是海金杜门。这家企业对公司整体上较为认可，目前相关验证已进入第三阶段，预计 9 月中旬前会有结果反馈，正在紧密对接中。其他一些碱性电池企业的验证要求也正在持续落实中。综合来看，目前消费端已有小批量订单落地，如果进展顺利，第四季度预计批量切换的数量会逐步加大，多场景的全面放量预计要到 2024 年上半年。3、公司预镀镍材料的原材料以国产为主，价格随行就市；也有少数客户要求用进口材料。

2023-09-08 00:00:00