安井食品 (603345): 回答：尊敬的投资者，您好：公司一直以来都是靠业绩说话，上市以来的市场关注和成长赋能都是用业绩赢得资本市场支持，也会继续坚持立足主业、产融结合的高质量发展路径。综合考虑到国内市场竞争格局、国际市场的广阔空间和行业机会，要保持过去十几年的高速增长应该积极走出去；国内市场的后续重点在于继续提高市占率，通过中高端产品占比提升来提高盈利能力以及增加预制菜、烤肠类产品切入行业高速增长的细分赛道。 公司海外发展战略主要包括两个方面，一是直接投资即在海外本地化建厂自营；二是购并拥有成熟市场且具有稳定盈利能力的冷冻食品企业；英国功夫食品是公司国际化的试水，取得了丰富经验；实现这样的海外发展战略所需要资金不仅数量大，而且是持续的，公司现有的募集资金用途已定且专款专用，自有资金能够用于境外投资的数量有限。另外一些境外并购往往有时间窗口限制，资金出境审批程序复杂时长、容易丧失投资机会，因此有必要通过发行H股，建立与国际资本市场紧密相连的资本平台。同时，发行H股及H股本身在股权激励、市场化运作方面灵活性的特点，使其不仅是建立公司联结国际资本的平台，也是吸引、聚集推动国际化发展所需的具备有全球化视野、高素质人力资源之平台。 公司目前的市盈率已经低于同类国际知名食品企业的平均水平，通过选择有利的发行窗口，H股的发行价格预计不会比A股有明显差距，估值也与国际市场接轨，从时间选择的适当性考虑，现在应是启动筹划H股的有利时机，长期看预计对A股影响较小，还会增厚每股净值、公司实力与发展后劲；发行H股有利于实现公司保持持续高速发展的目标，通过筹划发力境外市场，提高公司盈利能力，不会损害现有股东的利益，将增厚每股的净资产，在中长期时间内有利于进一步提高每股收益。 上市以来，控股股东国力民生所持公司股权从未抵押借款和参与融券借券业务。基于对公司未来发展的信心和对公司内在价值的认可，同时为增强广大投资者信心，切实维护投资者权益和资本市场的稳定，控股股东国力民生于近日自愿承诺延长股份锁定期，即未来五年内其不以任何方式减持所持有的安井食品股份。感谢您的关注。

2024-01-29 16:04:41