网友提问 ：请简单分析一下集成电路测试行业的现状及发展态势。
2022-10-14 14:42:00
伟测科技 (688372): 回答：您好！（1）全球集成电路测试代工产业主要分布于亚洲，尤其集中在中国台湾及中国大陆
全球主要封测一体厂商及独立第三方测试厂商的总部及其生产基地主要分布在亚洲，具体包括中国台湾、中国大陆、新加坡、韩国、日本和马来西亚。全球前十大封装测试厂商排名中，中国台湾有5家，中国大陆有3家，8家合计市占率为58.5%，且多数厂商仍处于快速增长阶段。全球前十大封装测试厂商中，除了京元电子为独立第三方测试厂商外，其余9家都是封测一体厂商。
（2）中国台湾地区的独立第三方测试产业处于全球领先地位，且保持了持续增长
1987年，京元电子成立，开启了行业最早的独立第三方测试服务模式。中国台湾地区是最早形成规模化的独立第三方测试代工产业的地区，其拥有的第三方测试企业在数量、规模、技术和市场份额上都处于全球领先地位。根据台湾地区工研院统计，2020年中国台湾地区集成电路测试业市场规模为1,715亿新台币，约为400亿人民币。根据台湾地区资策会产业情报研究所的资料，中国台湾地区提供测试服务的厂商共有36家，京元电子、矽格、欣铨三家独立第三方测试厂商是其中的代表性企业，也是全球独立第三方测试厂商前三强。2020年，京元电子、欣铨、矽格三家独立第三方测试厂商全年营收共计511亿新台币，约合119亿人民币，在中国台湾地区测试市场的占有率接近30%。2018年-2020年，三家全球龙头公司的收入平均增速分别为26.75%、15.04%和22.65%，保持了持续增长。
（3）封测厂主导中国大陆的测试市场，独立第三方测试厂商加速追赶
目前中国大陆相当比例的测试产能仍然集中在封测一体厂商的测试部门。以中国大陆最大的封测厂商长电科技为例，其2019年的测试收入达20亿元（长电科技2020年以后年份的测试收入未公开披露），业务规模领先于第三方测试企业。然而，在专业测试需求不断扩大的背景下，封测厂面临测试产能结构性失衡和测试方案开发能力不足的困境。与此同时，独立第三方测试厂商凭借专业的技术水平和高效的服务速度，在测试行业的市场地位将不断提高。2019-2021年，中国大陆第三方测试的3家代表性的内资企业伟测科技、利扬芯片和华岭股份的营业收入的年复合平均增长率分别为151.55%、29.85%和39.63%，已形成加速追赶的态势。
（4）中国大陆独立第三方测试厂商规模较小，还处于发展的初期，未来发展空间巨大
从发展时间上看，中国大陆独立第三方测试行业起步较晚，目前规模最大的三家企业中，除了华岭股份成立相对较早外，伟测科技、利扬芯片分别成立于2016年和2010年，成立时间较短。从规模上看，三家企业与京元电子、欣铨、矽格等全球一流第三方测试代工企业在体量上差距较大。2021年，中国大陆最大的三家独立第三方测试企业伟测科技、利扬芯片、华岭股份合计营收约为11.69亿元，占中国大陆的测试市场份额的3.70%，而京元电子、欣铨、矽格合计营收为624亿新台币，约为137亿人民币，在中国台湾地区测试市场的市占率接近30%。因此，无论从成立时间、目前规模、收入占比等角度看，中国大陆独立第三方测试厂商还处于发展的初期，随着我国测试行业市场规模的快速扩张以及独立第三方测试厂商专业化优势进一步显现，独立第三方测试厂商未来发展空间巨大。谢谢！
全球主要封测一体厂商及独立第三方测试厂商的总部及其生产基地主要分布在亚洲，具体包括中国台湾、中国大陆、新加坡、韩国、日本和马来西亚。全球前十大封装测试厂商排名中，中国台湾有5家，中国大陆有3家，8家合计市占率为58.5%，且多数厂商仍处于快速增长阶段。全球前十大封装测试厂商中，除了京元电子为独立第三方测试厂商外，其余9家都是封测一体厂商。
（2）中国台湾地区的独立第三方测试产业处于全球领先地位，且保持了持续增长
1987年，京元电子成立，开启了行业最早的独立第三方测试服务模式。中国台湾地区是最早形成规模化的独立第三方测试代工产业的地区，其拥有的第三方测试企业在数量、规模、技术和市场份额上都处于全球领先地位。根据台湾地区工研院统计，2020年中国台湾地区集成电路测试业市场规模为1,715亿新台币，约为400亿人民币。根据台湾地区资策会产业情报研究所的资料，中国台湾地区提供测试服务的厂商共有36家，京元电子、矽格、欣铨三家独立第三方测试厂商是其中的代表性企业，也是全球独立第三方测试厂商前三强。2020年，京元电子、欣铨、矽格三家独立第三方测试厂商全年营收共计511亿新台币，约合119亿人民币，在中国台湾地区测试市场的占有率接近30%。2018年-2020年，三家全球龙头公司的收入平均增速分别为26.75%、15.04%和22.65%，保持了持续增长。
（3）封测厂主导中国大陆的测试市场，独立第三方测试厂商加速追赶
目前中国大陆相当比例的测试产能仍然集中在封测一体厂商的测试部门。以中国大陆最大的封测厂商长电科技为例，其2019年的测试收入达20亿元（长电科技2020年以后年份的测试收入未公开披露），业务规模领先于第三方测试企业。然而，在专业测试需求不断扩大的背景下，封测厂面临测试产能结构性失衡和测试方案开发能力不足的困境。与此同时，独立第三方测试厂商凭借专业的技术水平和高效的服务速度，在测试行业的市场地位将不断提高。2019-2021年，中国大陆第三方测试的3家代表性的内资企业伟测科技、利扬芯片和华岭股份的营业收入的年复合平均增长率分别为151.55%、29.85%和39.63%，已形成加速追赶的态势。
（4）中国大陆独立第三方测试厂商规模较小，还处于发展的初期，未来发展空间巨大
从发展时间上看，中国大陆独立第三方测试行业起步较晚，目前规模最大的三家企业中，除了华岭股份成立相对较早外，伟测科技、利扬芯片分别成立于2016年和2010年，成立时间较短。从规模上看，三家企业与京元电子、欣铨、矽格等全球一流第三方测试代工企业在体量上差距较大。2021年，中国大陆最大的三家独立第三方测试企业伟测科技、利扬芯片、华岭股份合计营收约为11.69亿元，占中国大陆的测试市场份额的3.70%，而京元电子、欣铨、矽格合计营收为624亿新台币，约为137亿人民币，在中国台湾地区测试市场的市占率接近30%。因此，无论从成立时间、目前规模、收入占比等角度看，中国大陆独立第三方测试厂商还处于发展的初期，随着我国测试行业市场规模的快速扩张以及独立第三方测试厂商专业化优势进一步显现，独立第三方测试厂商未来发展空间巨大。谢谢！
2022-10-14 14:42:00